Gli istituti di credito utilizzano le PMI per mitigare il rischio di credito alle loro aziende.
Molti istituti di credito ipotecario utilizzano l'assicurazione ipotecaria privata o PMI per mitigare la loro esposizione totale. Il mutuatario paga il premio per questa assicurazione. In caso di insolvenza del mutuatario su un prestito ipotecario o azionario, la società PMI rimborsa il mutuante per l'importo principale preso in prestito. Se stai pensando di sottoscrivere un prestito a casa, è importante capire i fondamenti di PMI e le possibili soluzioni per evitare questo pagamento aggiuntivo a volte costoso.
Nozioni di base di PMI
Nella finanza domestica tradizionale, un prestatore fornisce soldi per comprare una casa. Tradizionalmente, ci si aspettava che i mutuatari facessero ingenti pagamenti per avere un po 'di equità nella casa. Tuttavia, i prestatori hanno iniziato a concedere maggiore flessibilità ai mutuatari meno qualificati. Per ridurre il rischio di credito per gli acquirenti di case che erano meno di A-credito, istituti di credito li addebitare per l'assicurazione mutuo. In generale, se il saldo del mutuo supera l'80% del valore della casa, è necessario pagare per le PMI.
Prestiti azionari a domicilio
Se si desidera evitare di pagare PMI, calcolare il rapporto prestito / valore. Ad esempio, se hai una prima ipoteca con un saldo di $ 250.000 su una casa del valore di $ 350.000, il rapporto prestito / valore è del 71%, che è inferiore alla soglia in cui i pagamenti PMI inizieranno. Tuttavia, se hai bisogno di un prestito azionario di $ 50.000 per completare un progetto a casa o per mandare tuo figlio all'università, il tuo rapporto prestito / valore aumenterà fino all'86 percento. Il tuo istituto di credito immobiliare potrebbe chiedere pagamenti PMI, e così potrebbe il tuo primo mutuante
Piggyback Loans
Alcuni istituti di credito hanno trovato una backdoor a questa regola tradizionale dell'80%. Questo è un prestito che "piggyback" in cima a un primo mutuo ipotecario. Per evitare i pagamenti PMI, il consumatore finanzia solo l'80% del valore della sua casa in una prima ipoteca, quindi finanzia il saldo rimanente in un prestito "equo e solidale". Sebbene ciò possa aiutare a evitare i pagamenti PMI, il costo (commissioni e interessi) di ottenere un prestito azionario, anziché un rifinanziamento completo con PMI, può superare i benefici derivanti dall'evitare i pagamenti PMI.
Adeguamenti PMI
È possibile i pagamenti mensili PMI esistenti da modificare se si ottiene un prestito a casa. Il costo del PMI viene generalmente calcolato come percentuale del rapporto prestito / valore. I calcoli del mutuante possono variare, ma in generale, più si ottiene il valore magico del prestito dell'80 per cento, maggiore sarà il premio PMI. Pertanto, prima di prendere un prestito a casa, chiedi al tuo primo mutuante ipotecario quanto aumenteranno i tuoi premi PMI.
