Comprendere sempre tutti i termini di un prestito prima di firmare.
Nulla lega due persone insieme come un prestito cosignato. La relazione potrebbe non essere per sempre, ma probabilmente durerà fino a quando non pagherai il prestito. Di solito i creditori sono molto riluttanti a lasciare che i cosigner escano dall'accordo dopo aver contratto insieme un debito. Se riesci a trovare qualcuno disposto a concedervi un prestito in ogni caso, potrebbe avere alcuni vantaggi distinti.
Come funziona il cosigner
Quando due persone danno un prestito, uno è il principale titolare del prestito, l'altro è il cofirmatario . Questo linguaggio è fuorviante, comunque. "Primaria" significa che il nome del mutuatario appare prima sul prestito. Non significa che sia l'unico responsabile per il debito, né significa che il debito apparirà solo sul suo rapporto di credito. Quando qualcuno firma per te, può essere il titolare del prestito principale o il cofirmatario. In entrambi i casi, sta dicendo al creditore che se non paghi, lo farà. Ogni mese, l'attività dell'account verrà visualizzata sia sul suo rapporto di credito che sul proprio.
Crea il tuo credito
Se hai bisogno di un cofirmatario, è probabilmente perché hai credito cattivo o non hai alcun credito. I prestatori non sono desiderosi di anticipare i soldi a qualcuno se non sono sicuri che la persona pagherà indietro. Se questo è il caso, vogliono che qualcun altro - un cosigner con una buona storia creditizia - si assuma la responsabilità di rimborsare il prestito se la persona con una storia creditizia discutibile non effettua i pagamenti richiesti. Se non si ha alcun credito, l'utilizzo di un cofirmatario per l'approvazione del prestito stabilisce un account a proprio nome e, in quanto tale, è possibile iniziare a creare una cronologia creditizia. Se hai cattivo credito, l'utilizzo di un cofirmatario per stabilire un nuovo account aumenterà il tuo punteggio di credito nel tempo, supponendo che tu effettui i pagamenti in tempo.
Il lato negativo
Un prestito firmato solo aiuta a costruire o riparare la tua storia creditizia se fai pagamenti puntuali. Avrà un effetto negativo se cronicamente sei in ritardo. Ciò ridurrà il tuo punteggio - e danneggerà anche il punteggio del tuo cosigner. Il valore di avere un cosigner dipende interamente da come gestisci l'account. Inoltre, se sei il titolare del prestito principale o il cofinanziatore, il prestito influisce sul rapporto debito / reddito, che è lo strumento che i creditori ipotecari utilizzano spesso per determinare se si qualificano per un prestito. Avere un rapporto debito / reddito troppo elevato può squalificarti per un prestito futuro.
Un altro vantaggio
Se il tuo punteggio di credito è basso o inesistente, puoi aspettarti di pagare molto interesse per tutta la vita del prestito. Tuttavia, se il tuo cosigner ha un ottimo punteggio di credito, è qui che la distinzione tra titolare del prestito principale e firmatario inizia a essere importante. Generalmente i prestatori basano i tassi di interesse sul punteggio di credito del titolare del prestito principale, non sul cosigner. Pertanto, se il nome del tuo cofirmatario appare per primo nell'account, probabilmente riceverai una tariffa molto migliore.
