Spot opportunità di trading ad alta probabilità con il rapporto put / call.
Il rapporto put / call è uno strumento prezioso per valutare in che modo gli altri trader visualizzano uno stock in termini di risultati futuri attesi. Le opzioni put e call sono investimenti che potenzialmente possono generare guadagni, in quanto il prezzo di uno stock diminuisce o aumenta rispettivamente. Tracciando e confrontando le fluttuazioni del rapporto put / call, è possibile valutare la tendenza al rialzo o al ribasso dei trader e anche individuare opportunità di trading potenzialmente ad alta probabilità.
Calcolo
Il rapporto put / call viene calcolato dividendo il numero di opzioni put scambiate dal volume di opzioni call scambiate. Ad esempio, se 7,500 pone e le chiamate 10,000 di un contratto specifico sono scambiate in una sessione, il rapporto per quel giorno sarebbe 7,500 diviso per 10,000, ottenendo un rapporto di 0.75. Il volume di put e call scambiati è disponibile presso il Chicago Board Options Exchange (CBOE), il più grande scambio di opzioni al mondo.
Registrazione dei dati
Il volume delle chiamate e delle chiamate dovrebbe essere registrato giornalmente per un titolo di interesse, in modo che le fluttuazioni possano essere monitorate nel tempo. Registrare i dati in ordine cronologico in un foglio di calcolo è un modo semplice per farlo. Creare una colonna per la data di registrazione dei dati, una colonna per il volume di inserimento e una colonna per il volume di chiamata. Infine, crea una quarta colonna che calcola il rapporto put / call per ogni data.
Traccia i dati
La visualizzazione visiva dei dati put / call renderà più semplice l'interpretazione delle fluttuazioni nel rapporto. Per creare un grafico, evidenzia le date e i rapporti corrispondenti registrati nel foglio di calcolo, quindi inserisci un grafico a linee nel foglio di calcolo (non includere il volume di put e call nel grafico). Le date dovrebbero rappresentare l'asse xe i rapporti put / call i valori dell'asse y. Questo mostrerà come i valori cambiano nel tempo mentre gli investitori diventano più rialzisti o ribassisti. Alcuni siti Web forniscono anche grafici di rapporto put / call e dati di opzioni storiche.
Applicare l'indicatore
Il rapporto put / call è considerato un indicatore contrarian; è probabile che una lettura molto alta determini un aumento del prezzo delle azioni, e una lettura molto bassa potrebbe comportare la caduta del prezzo delle azioni. Ogni singolo stock svilupperà la propria gamma di valori di rapporto tipici tra i quali oscillerà. Monitorando il rapporto put / call, è possibile vedere quando si verificano picchi al di fuori dell'intervallo di valori tipico negli acquisti put o call. Questi picchi di solito creano un estremo e sono seguiti a breve da un'inversione del prezzo delle azioni.
